Помню, когда месяца три-четыре назад какой-то инвестиционный банк рекомендовал покупать рубли, рубли шли в рекомендации через запятую с колумбийским песо и кувейтским динаром. Почему бы не вложить валюту в колумбийские песо?

Добавьте шекель,pls

то советую хранить в облигациях причем брать облигации по которым есть гарантий областных правительств, есть так называемые SPV-компании которые выпускают облигации по которым гарантом их платежей выступают или пр-ва областей или другие компании имеющие гарантии пр-ва области. По некотрым таким облигациям есть оферты к дсрочному погашению. В общем изучайте http://www.cbonds.info/ru/rus/ и будет вам счасье. Только помните что спреды между покупкой и продажей по облигациям дикие до 10-20% и отсюда вытекает что их придется с большей степенью вероятности держать до погашения или оферты и  сразу же покупасть весь объем не имеет смысла можно поставить биды и вам кто-нибудь кому нужны деньги продаст. В общем для работы с облигациями в нынешней ситуации нужны крепкие нервы и очень четкий расчет. Хотя там доходность значительно выше чем по депозитам.

переводите деньги в эту валюту и все дела.

курсы валют могут скакать хоть в два раза - инфляция же вряд ли превысит 10% годовых (речь идет о долларе, йене, в меньшей степени евро и швейцарском франке).

хехе, так Вы ввязались в спекулятивную игру - у Вас на руках один рискованный актив, и Вы собираетесь переложить его в другой рискованный актив, подгадав момент, когда курс будет повыгоднее. Ну это можно монетку кидать.

20% в USD - отличная доходность, если верите, что дефолта не будет. Покупательная способность доллара никогда не снижалась на 20% в год.

эмитента конечно. дефолт доллара - это примерно как дефолт нефти, или кирпича.

Вы имеете ввиду дефолт по госдолгу США? Для него нет никаких причин.

Возможна гиперинфляция, но 20% по доллару США в год - это катастрофический сценарий, при котором Москва вообще исчезнет с лица земли

Проседание доллара относительно корзины валют тоже возможно, но маловероятно.

у меня 100% в долларах, диверсифицировать в йену мне лень, да и смысла не вижу. Остальные варианты - уже даже не смешно.

для тех, кто особо верит в силу сырьевой экономики, есть канадский и австралийский доллары, которые якобы сочетают преимущества сырьевой и развитой экономики.

Но в долларах меньше всего риска. Можно еще подождать февраля, когда Обама вступит в должность - но к этому моменту можно еще процентов 10 потерять.

Облигации знакомого бизнеса в долларах под 20% в год - то, что доктор прописал. С этим кризисом доверия самый важный актив - знать, как работает та или иная компания, не обанкротится ли. Если ссужать кому надо, то точно деньги не потеряешь.

Европейцы не договорились о совместной помощи экономике - каждый спасает свою. По объему выделенной помощи европейцы превозшли американцев в разы. Стало быть, риски там очень высокие.

Ну доллары ладно, а еще у ЦБ по уставу должно быть 45% в евро - он их тоже для расчетов держит? Интересно, для чьих расчетов - долги у банков в долларах на 2/3 (см платежный баланс).

Да нет никакого смысла держать валюту торгового партнера в резервах. Разве что для гарантирования объемов госзакупок. Да и то - нет никаких проблем получить евро, если сырье гонится в Европу. Будут расчитываться евро по курсу и все. А откуда взять доллары - большой вопрос, хехе. Полсон по свопу даст? Не даст.

По вопросу хеджирования - вот так они в ЦБ и понимают слово "хеджирование" - когда половина валютных резервов в евро, 5% в фунтах и 1% в йене. Это еще не худший вариант, можно и сильнее влететь.

сегодня вечером после решения ФРС имеем хороший шанс наблюдать разворот евро, кстати

-

В баксах может обесцениться процентов на 10-12 за год. В остальных вариантах есть нехилый риск обесценивания в разы.

А то ж, мне же платят по кровавому шекелю за каждый умученный рубль курса.

Тем временем EUR/USD 1.4283

http://biz.yahoo.com/cnnm/081218/121808_dollar.html?.v=1

Вкратце - после бегства из бакса инвесторы посмотрели на альтернативы и задумались, хехе.

Видимо, дно нашлось. Если так, то дорога к паритету доллар-евро открыта.

воистину, чудеса в решете! выходит, все думали, что раз ЕЦБ не собирается резать ставку, то наладят арбитражную торговлю, а тут

Dollar rebounds as ECB encourages lending

Грубо говоря, европейский центробанк придумал нечто вроде налога на банковские депозиты, чтобы банки давали деньги реальной экономике. и тем самым подрубил кэрри трейд.

Выходит ЭТО С САМОГО НАЧАЛА БЫЛА ПОДСТАВА!!!! Гы гы. Я знал, я знал

А теперь посмотрим, кому больше доверяют инвесторы- европейской реальной экономике или правительству США. Может быть всякое, CDS на американский госдолг нынче в цене.

Ну и вообще, скачки курса на 5% в день - это правильно, так и будем жить. Хомячки должны потратить накопления, если не на пиво, то на спекуляции.

Это азбука. когда кредитная организация ссужает деньги, эмиссия не производится.

Когда ФРС дает деньги через дисконтное окно банкам,  то откуда она берет деньги? Почему давать в долг банкам без эмиссии можно, а давать в долг правительству нельзя?

-

Это если напрямую выкупать долг, и то есть вопросы. Бернанке вроде собрался на вторичном рынке работать.

Проценты определяет все же рынок, а не правительство.

-

разве так? там вроде собрались выкупать с рынка закладные и короткие облигации, чтобы по ним доходность сбить. В любом случае, поживем - увидим.

В катастрофичном сценарии Бен убивает рынок госзайма, дает сдохнуть экономике, после чего наступает глобальный апокалипсис, а все что лучше - будет лучше.  

Сомневаетесь в мудрости ЦБ, разместившего 45% ЗВР в Евро???

Похоже, медведы уходят в заслуженную зимнюю спячку  Поворачивайте энтерпрайз на курс 1.5  , мистер Сулу.

-

Да там убытков по бумагам с рейтингом ААА было всего миллиардов двадцать что ли. Убран мусор уже, разве нет?

А почему надо завести экономику именно так, как это делает Бернанке, не знает никто, и наверняка Бернанке в том числе. так что релакс энд инджой.

в общем, вот моя длинная позиция на ближайшие несколько месяцев, она же и короткая и квадратная:

дык перезапуск уже состоялся

http://www.thedeal.com/dealscape/2009/01/crisis_dashboard_libor_vix_ted_24.php

TED Spread 0.99!

неделя назад - 1.28, месяц назад - 1.92

И рекапитализация банков уже давно состоялась. (и даже VIX не ушел к 100, а находится в районе 40! даешь прибыль банкам ЕВПОЧЯ)

так что армагеддон отменяется, а евро идет ко дну со своими италиями-испаниями-восточной европой

>>Но в Европе, хотя бы, нет полностью убитой банковской системы

да ну!? то есть триллионы помощи закачали в евробанки просто так?

ирландия http://www.transitiontowns.org.nz/node/936

германия http://www.businessweek.com/globalbiz/content/dec2008/gb20081224_824379.htm?campaign_id=rss_eu

испания и италия в преддефолте.

там рычаги в два раза больше и накредитовали они emerging markets выше крышки - а платить пушкин будет.

LIBOR, замечу, к евробанкам отношения не имеет. Лондон - это международный офшор. Если уолл-стрит исчезнет навсегда, мэйн-стрит будет кредитоваться в Лондоне - ну сдохнет финансовый сектор ВВП США, процентов 5, что ли - туда и дорога. А потом вырастет заново.

а в США?

хехе, это еще что.

А Вы в курсе, что такое TARP? не все говно, берущееся на баланс в рамках TARP, стоит ноль центов за доллар - там есть и бумаги, стоящие доллар пятьдесят за доллар (шутко - но идея надеюсь ясна), ЕСЛИ они перепакованы в рамках TARP

Потому что госгарантии и есть

(это, конечно, не учитывая запитку сити и дейтройта - то просто спущенные в унитаз деньги).

есть, хехе. А почему он традиционно не выполняется?

что касается США, то для них дефицит бюджета является меньшей проблемой, поскольку 1) всегда можно рефинансироваться, 2) лучше уровень управления.

Хронической формы этот дефицит не носит - вполне себе бюджет военного + кризисного времени.

А хрен его знает. Теоретически - да, на практике - надо подождать результатов списаний, слишком мало времени прошло. Когда по итогам банкротства леманов разгребали говнище, тоже всем казалось, что там убытков на сотни миллиардов. А выяснилось, что миллиардов на 10. Вряд ли тут будет хуже.

Госдолг в размере ВВП за 9 месяцев - не проблема.

разве у США есть какие-то проблемы с финансированием дефицита бюджета?

дык это внутренний долг, а не внешний

а на 5% - я двумя руками за, уолл стрит маст дай. как раз 5% и получится

от смерти уолл стрита и дейтройта остальная экономика только воспрянет, гореть лентяям и жуликам в геене огненной!

и да уйдет Калифорния на дно тихого океана, за это и 10% ВВП не жалко. хехе.

Ну, так наливай